Стекинг Ethereum: основные виды и как начать стекинг

Стейкинг криптовалют становится популярным способом для энтузиастов участвовать в сетях, зарабатывая при этом вознаграждения. Универсальность является ключевой привлекательностью криптостейкинга эфириума — будь то запуск персонального узла-валидатора, участие в узле, запущенным сторонним провайдером, стейкинг напрямую на биржах или участие в пуле.

Что такое стейкинг Эфириум

Стейкинг ETH — это процесс передачи ETH в сеть эфириум для того, чтобы стать валидатором, что позволяет поддерживать работоспособность блокчейна Ethereum, повышать устойчивость сети против атак, участвовать в управлении в обмен на вознаграждение.

Стейкинг Ethereum можно осуществить, разместив узел и став индивидуальным валидатором, используя поставщика стейкинга как услуги или присоединившись к пулу.

Как работает стейкинг Ethereum

В 2022 году механизм консенсуса Ethereum перешел с протокола доказательства работы на протокол доказательства доли владения. Этот переход был обусловлен стремлением к устойчивости и масштабируемости.

В отличие от алгоритма Proof-of-Work, где майнеры выполняют энергоемкие математические операции для защиты и проверки транзакций, валидаторы PoS, также известные как стейкеры, блокируют ETH в качестве залога в смарт-контракте на определенный период. Это обеспечивает проверку новых транзакций и добавление их в блоки, которые затем добавляются в Beacon Chain — новую модель консенсуса Ethereum.

Как индивидуальный стейкинг, так и стейкинг с использованием поставщика как услуги требуют внесения 32 ETH, в то время как использование пула позволяет вносить любую сумму эфира. Оператор пула также часто выступает в качестве репрезентативного валидатора для всех остальных в пуле. Вот как работает блокировка монет в смарт-контракте:

1. Получение статуса валидатора. Валидатором можно стать, заблокировав 32 ETH в смарт-контракте. Внесение эфира требуется для активации программного обеспечения валидатора и непосредственного участия в сетевом консенсусе;
2. Выбор валидатора для создания новых блоков и проверки транзакций осуществляется на основе количества эфира, которым они владеют, и их репутации в сети. Чем больше эфира валидатор ставит, тем выше его шансы быть выбранным для предложения и проверки блоков. Валидаторы мотивированы действовать честно, поскольку любое злонамеренное поведение может привести к потере поставленного эфира;
3. Предложение блока и проверка. После выбора валидатор предлагает новый блок. Другие валидаторы в сети затем проверяют валидность предложенного блока. Они тщательно проверяют транзакции, гарантируя их соответствие правилам протокола Ethereum. Если все проверки пройдены, блок добавляется в блокчейн;
4. Активное участие. Валидатор не является пассивным наблюдателем. Он активно участвует в процессе, управляя узлом, что подразумевает поддержание копии блокчейна Ethereum, проверку транзакций и создание новых блоков;
5. Награды и производительность. За эту услугу валидатор получает вознаграждение, обычно в виде дополнительного эфира. Вознаграждение распределяется в зависимости от блокируемой суммы и общей производительности сети. Валидаторы должны действовать честно и эффективно. Любое нарушение или ошибка (отключение сети, предложение недействительного блока и т. д.) может привести к потере монет;
   Размер вознаграждения может колебаться в зависимости от количества валидаторов, участвующих в данный момент. При уменьшении числа валидаторов алгоритм увеличивает вознаграждение, чтобы побудить больше пользователей блокировать монеты в смарт-контракте эфириума;
6. Отмена стейкинга. В какой-то момент может понадобиться вывести застейканные монеты и получить вознаграждение. Чтобы вывести ETH из стейкинга, необходимо указать адрес криптокошелька, на который нужно отправить деньги. Затем пользователь инициирует процесс дестекинга, отправив запрос на вывод средств. Протокол требует “периода вывода” не менее четырех эпох (единица времени в сети Ethereum, приблизительно 6,4 минуты), прежде чем вы сможете попасть в очередь на выход. Фактическое время ожидания зависит от количества валидаторов, желающих осуществить выход — ограничение составляет 16 валидаторов на эпоху.

Различные способы для стейкинга Ethereum

Существует несколько основных способов размещения Ethereum в протоколе, предоставляя пользователям возможность выбора способа получения вознаграждений и процесса размещения в целом.

Соло-стейкинг

Запуск полноценного узла валидатора Эфириума требует минимум 32 ETH и возможности поддерживать программное обеспечение Эфириум работающим 24/7. Хотя сольный стейкинг предлагает самый высокий потенциал вознаграждения, он также влечет за собой значительную финансовую и техническую ответственность. Валидаторы, которые не выполняют свои обязанности, рискуют потерять застейканные монеты из-за больших штрафов.

Преимущества и недостатки соло-стейкинга

Плюсы	Минусы
Максимальный контроль: отсутствие рисков контрагента и сохранение полного контроля над своими монетами;	Высокий барьер для входа: требование в 32 ETH является существенным финансовым обязательством, и операторам полных узлов приходится платить дополнительно за электроэнергию, оборудование и обслуживание системы;
Полное вознаграждение: сохранение 100% своих доходов, за исключением комиссий за газ, не выплачивая комиссий поставщикам;	Техническая экспертиза: запуск узла-валидатора не является чем-то вроде plug-and-play. Настройка и поддержание бесперебойной работы требуют хорошего понимания инфраструктуры сети;
Децентрализация: каждый независимый валидатор защищает сеть и способствует децентрализации.	Постоянный мониторинг: валидаторы должны постоянно поддерживать свою систему в режиме онлайн и в безопасности. Если есть простой, сбои или ошибки, они рискуют получить штрафы и потерять вознаграждение.

Стейкинг как услуга

Staking-as-a-service или “SaaS” описывает сторонние сервисы, которые запускают и поддерживают узлы валидаторов от имени пользователя. Пользователям все равно придется внести 32 ETH для активации валидатора, но они делегируют операции узлов поставщикам SaaS, обычно за долю вознаграждения. Staking-as-a-service часто лучше всего подходит тем, кто хочет делать стейкинг Ethereum, но не имеет необходимого оборудования или знаний, чтобы стать валидатором самостоятельно.

Staking-as-a-service требует, чтобы пользователи делились своими ключами валидатора со своим SaaS-провайдером, оставляя лишь частичный контроль над операциями узлов и доступом к фондам. Однако это также означает наличие полностью поддерживаемого клиента валидатора, чтобы получать вознаграждения за стейкинг.

Преимущества и недостатки стейкинга как услуги

Плюсы	Минусы
Не нужно вкладываться в оборудование;	Большой порог входа – 32 ETH;
Не нужны технические знания;	Требует определенного уровня доверия к поставщику услуг;
Нет необходимости использовать стороннее программное обеспечение — об этом заботится поставщик;	Частичный контроль над операциями узлов — пользователь доверяет контроль и деньги третьей стороне;
Высокое удобство, поскольку платформы SaaS берут на себя сложности управления узлами валидации.	Раскрытие персональных данных: может потребоваться пройти проверку личности.

Объединенный стейкинг

Объединенный стейкинг, или пулы стекинга, вовлекают нескольких пользователей, которые вместе вносят монеты для достижения требуемого депозита в 32 ETH и активируют один набор ключей валидатора. Это самый дешевый способ участвовать в безопасности сети эфириум. Подобно стейкингу как услуге, объединенный стейкинг делегирует операции узла валидатора третьей стороне, но это может быть сделано с небольшим количеством монет.

В некоторых пулах пользователям предоставляется токен ликвидности, который действует как квитанция о застейканных суммах, которые могут использоваться в качестве обеспечения в приложениях децентрализованного финансирования (DeFi).

Преимущества и недостатки объединенного стейкинга

Плюсы	Минусы
Простота использования: не требуется технических знаний. Многие пулы позволяют стейкать ETH всего за несколько щелчков, часто через учетную запись CEX;	Риски контрагента: делегирование монет означает доверие провайдеру. Если платформа будет взломана или наказана за плохую проверку, пользователи могут потерять средства;
Более доступно: хотя в некоторых пулах есть минимальные требования, они намного ниже 32 ETH, что делает стейкинг доступным для большого числа инвесторов;	Дополнительные комиссии: пулы ставок взимают часть прибыли, поэтому важно проверить размер вычитаемой суммы, прежде чем рассчитывать потенциальную прибыль;
Меньше ответственности: делегаторам не нужно беспокоиться о поддержании узла валидатора в режиме онлайн 24/7. Пул ставок обрабатывает валидацию и распределяет вознаграждения.	Проблемы централизации: некоторые обеспокоены тем, что пулы ставок предоставляют слишком большое влияние нескольким игрокам, что может повлиять на управление сетью и долгосрочную децентрализацию.

Централизованные биржи

Самый простой подход к стейкингу эфира и получению вознаграждений — через централизованные биржи, которые предоставляют услуги стейкинга. Кастодиальные криптоплатформы предлагают безопасную, удобную и многофункциональную среду с качественным обслуживанием клиентов. Очевидно, что общий опыт зависит от конкретного поставщика, поэтому лучше выбирать авторитетные площадки.

Блокировка монет через криптобиржи — очень удобный способ получения вознаграждений. Пользователю не нужно устанавливать клиент Ethereum, настраивать собственный узел валидатора или стейкать большое количество эфира. Однако биржи взимают плату за свои услуги, что, уменьшит вознаграждения. Они также управляют стейкингом и выбором валидатора, что передает контроль над процессом и деньгами третьей стороне.

Преимущества и недостатки централизованного стейкинга

Плюсы	Минусы
Низкий порог входа, как технический, так и финансовый;	Более низкие вознаграждения, наличие дополнительных комиссий;
Высокое удобство: практически никаких технических сложностей со стороны пользователя;	Отсутствие контроля над узлом-валидатором;
Снижение риска потери поставленных монет из-за штрафных санкций (в зависимости от выбора валидаторов руководством CEX).	Зависимость от стороннего поставщика, его надёжности.

Доходность стейкинга эфириум

Стекинг ETH — это не рецепт заработка миллионов с нуля. Потенциальное вознаграждение варьируется и зависит от суммы инвестиций, выбранного типа стейкинга и условий сторонних провайдеров (если не выбираете автономный подход).

Вознаграждения за стейкинг в сети Ethereum после слияния составляют около 4-5% в год. Таким образом, если застейкать 32 ETH (минимум, необходимый для запуска узла-валидатора), можно заработать около 1,6 ETH в год в виде вознаграждения за стейкинг. При стейкинге 100 ETH и вознаграждении 5% потенциально можно получать около 5 ETH в год.

Этот процент может колебаться со временем в зависимости от таких факторов, как общий объем стейкинга монет и активность сети. Также необходимо учитывать комиссии, взимаемые пулами или биржами, и возможные штрафы.

Для расчета доходности также можно использовать калькулятор стекинга ETH. Этот инструмент позволяет прогнозировать доходность, как в качестве отдельного валидатора, так и в пуле.

Как начать стейкинг эфириум

Рассмотрим основные шаги стекинга в зависимости от вида участия.

Индивидуальный стейкинг

Основные шаги для соло стейкинга:

1. Начните процесс валидации на Ethereum.org. Домашние стейкеры начинают процесс валидации на странице Staking Launchpad Ethereum, где подробно описаны требования к валидатору и связанные с этим обязанности;
2. Подготовьте узел Ethereum. Для работы узла требуется оборудование, которое может работать 24/7 и имеет не менее 16 гигабайт оперативной памяти. Одним из самых простых вариантов запуска персонального узла является использование предварительно настроенных решений plug-and-play.
   Соло стейкеры также должны загрузить на свои устройства программное обеспечение, которое позволяет выполнять проверку транзакций, известное как клиент уровня выполнения (EL) и клиент уровня консенсуса (CL). Эти клиенты работают над проверкой данных и защитой сети, и они помогают узлу работать. Варианты клиентов доступны для выбора на странице Ethereum Launchpad.
   После настройки узла Ethereum.org рекомендует сначала пройти весь оставшийся процесс в своей тестовой сети, чтобы убедиться, что все работает так, как задумано;
3. Сгенерируйте ключи валидатора. На странице Launchpad пользователи могут выбрать, как генерировать ключи валидатора, будь то сборка из источника или загрузка генератора ключей. После создания и настройки ключей, данные депозита, прикрепленные к файлам ключей, потребуются для загрузки на странице Launchpad, чтобы продолжить;
4. Подключите кошелек и внесите 32 ETH. На последнем этапе пользователи должны подключить криптокошелек и отправить свой депозит в размере 32 ETH на указанный адрес контракта по стекингу. Отсюда пользователям придется ждать обработки своего депозита и активации валидатора в Beacon Chain, что можно отслеживать с помощью открытого ключа валидатора на таких сайтах, как beaconcha.in или BeaconScan .

Стейкинг как услуга (SaaS)

Основные шаги для начала этого вида стейкинга:

1. Найдите и загрузите или зарегистрируйтесь у поставщика услуг. Staking-as-a-Service изначально не поддерживается в сети, поэтому пользователям придется искать поставщика SaaS в зависимости от своих предпочтений. Официальные поставщики публикуются на сайте эфириума;
2. Следуйте инструкциям по генерации ключей и настройке валидатора. Многие поставщики SaaS будут иметь пошаговые инструкции и встроенную систему, чтобы помочь стейкерам сгенерировать ключи валидатора и настроиться в качестве валидатора. Пользователям, идущим по этому пути, не придется использовать внешнее программное обеспечение для получения своих ключей или настройки узла, поскольку поставщик уже организует эти процедуры в своем приложении;
3. Подключите кошелек и внесите монеты. Аналогично с соло стейкингом пользователям придется внести 32 ETH на прикрепленный адрес контракта на стекинг в приложении, чтобы подтвердить свой статус валидатора.

Стейкинг в пуле

Основные шаги, чтобы начать стейкинг в пуле:

1. Найдите и внесите депозит в пул ставок. Пуловый стейкинг также требует сторонних решений для стейкинга, но есть несколько вариантов на выбор в зависимости от того, сколько ETH доступно пользователям. Многие пулы принимают любое количество эфириума для присоединения пользователей, а некоторые требуют депозитов всего в 0,0001 ETH. Некоторые популярные криптобиржи даже предлагают варианты стейкинга через свои платформы, которые используют пул;
2. Зарабатывайте и используйте токены. После внесения депозита пользователи, как правило, получают вознаграждение от поставленных монет. Их можно использовать по своему усмотрению. На некоторых платформах (в случае ликвидного стейкинга – пользователи получают токены ликвидности). Эти токены можно конвертировать обратно в эфир, торговать на криптобиржах или хранить в кошельках, чтобы получать проценты.

Централизованные биржи

Многие централизованные криптобиржи предоставляют заработок на стейкине. Они объединяют огромные пулы эфира для запуска большого количества валидаторов. Для пользователя это самый простой путь участия в стейкинге эфириума. Вот основные шаги:

1. Зарегистрируйте учетную запись. Выберите биржу. Убедитесь, что площадка имеет надежные меры безопасности и соответствует правилам вашего региона. Пройдите процедуру проверки личности (KYC/AML);
2. Купите Эфириум, если монет еще нет, или переведите со внешнего кошелька на счет биржи;
3. Выберите параметры. Решите, сколько ETH хотите застейкать, и рассмотрите такие факторы, как продолжительность стейкинга, ожидаемые вознаграждения и любые сопутствующие комиссии. Обратите внимание на условия стейкинга, такие как минимальные пороги, сроки, которые различаются в зависимости от программы;
4. Застекайте эфир. Подтвердите свою ставку и начните получать вознаграждения. Отслеживайте результаты через панель управления биржи и будьте в курсе любых обновлений платформы или изменений в условиях стекинга. Некоторые биржи предлагают функции автоматического компаундирования для максимизации вознаграждений, поэтому изучите эти возможности, если они доступны.

Заключение

По сути, стейкинг ETH означает блокировку монет в смарт-контракте в основной сети Ethereum для обеспечения ее безопасности. Взамен стекеры получают вознаграждение за проверку транзакций. Но не все, кто стекает Ethereum, должны запускать полноценный узел валидатора — есть разные способы участия, каждый со своими требованиями, комиссиями, обязанностями и вознаграждением.